Ställd inför "överväldigande bevis" tog Kotey ett självständigt beslut att erkänna sina brott, uppger advokaten Raj Parekh efter beskedet i rättssalen i Virginia.
– Han har gått med på att tillbringa resten av sitt liv i fängelse, säger Parekh.
Kotey och en annan åtalad IS-medlem, El Shafee Elsheikh, anklagas för de uppmärksammade morden på de amerikanska journalisterna James Foley och Steven Sotloff samt biståndsarbetarna Peter Kassig och Kayla Mueller i Syrien 2014 och 2015.
Kallades The Beatles
Familjemedlemmar till de fyra amerikanska offren närvarade vid Koteys erkännande. Efteråt tackade de åklagarteamet som samlat ihop bevisen mot IS-medlemmen.
37-årige Alexanda Kotey och 33-årige El Shafee Elsheikh ingick i en terrorcell inom IS om fyra personer som kallades The Beatles på grund av deras brittiska accent. De ska ha varit inblandade i flera omtalade kidnappningar av amerikaner, européer och japaner i Syrien från 2012 till 2015.
De båda IS-medlemmarna flögs i fjol från Irak, där de suttit fängslade sedan gripandet i Syrien 2018, till USA för att ställas inför rätta för morden på Foley, Sotloff, Kassig och Mueller.
Enligt amerikanska myndigheter ska Kotey och Elsheikh ha utsatt sina offer för "långdraget fysiskt och psykiskt våld". Kayla Muellers familj har sagt att den unga hjälparbetaren, som jobbade för organisationen Dansk flyktinghjälp i Syrien, ska ha torterats och våldtagits upprepade gånger innan hon dödades i Aleppo 2015, 26 år gammal.
Ledaren dödades
Kotey och Elsheikh anklagas också för morden på de brittiska hjälparbetarna David Haines och Alan Henning 2014. Den senare var det fjärde västerländska IS-offret vars mord publicerades i en halshuggningsvideo.
Den man som bedömts vara mördargruppens ledare, Mohamed Emwazi, dödades i ett flyganfall i Syrien 2015. Aine Davis, den fjärde Beatlesmedlemmen, sitter fängslad i Turkiet.
De åtalade terroristerna har fått sina brittiska medborgarskap indragna.